私募基金主要的幾種稅負(fù)方式：營業(yè)稅、增值稅、城建稅及教育費附加、財產(chǎn)稅、印花稅等相關(guān)的征稅科目，由于這些稅種與一般的公司制企業(yè)無較大差異，暫且不多做說明。要特殊說明的是，對于基金管理人參與超額收益分配所取得的收入，會計上不同的處理方法可能影響該收入的性質(zhì)，若是投資收益，則不繳納增值稅。
1.選擇恰當(dāng)?shù)姆绞浇档唾~面利潤
公司型基金在基金層面納稅，然后將稅后金額分配給出資人，因此，針對公司型基金的出資人，這方面進(jìn)行避稅的空間較小。
有限合伙型基金是“先分后稅”，基金出資人獲得分配收益之后，自己申報納稅。如果規(guī)劃較好，通過增加相關(guān)費用和虧損進(jìn)行抵扣，降低賬面利潤，也就降低了所得稅。
改變其利潤分配方式，合伙企業(yè)在年底的時候可以將利潤變成固定資產(chǎn)，盡量縮短折舊年限，這樣折舊金額增加，利潤減少。另外，采用的折舊方法不同，計提的折舊額相差很大，最終也會影響所得稅額。也可提高壞賬準(zhǔn)備的提取比率，通過管理費用支出減少當(dāng)年的利潤。
但企業(yè)必須做好相關(guān)的工作，避免無法稅前扣除的情形。
2.選擇適當(dāng)?shù)幕鸾M織形式
私募機(jī)構(gòu)在設(shè)立基金形式選擇上，建議選擇有限合伙制。
有限合伙企業(yè)的經(jīng)營所得及其他所得采取“先分后稅”的原則，在向各合伙人分配前無須繳納所得稅，在分配后由各合伙人分別繳納個人所得稅或者企業(yè)所得稅。
既可以避免繁冗的公司制管理程序和所得稅的雙重征收問題，也可避免信托制多增加的費用及監(jiān)管帶來的時間成本。
3.選擇合適的投資人主體形式
投資人在出資參與有限合伙制私募股權(quán)投資基金時，既可以選擇以自然人身份也可以選擇企業(yè)身份作為有限合伙人參與基金。
不管是生產(chǎn)經(jīng)營所得還是股權(quán)投資收益所得，法人普通合伙人和法人有限合伙人都是繳納企業(yè)所得稅。對于生產(chǎn)經(jīng)營所得，自然人普通合伙人和自然人有限合伙人都是按照“個體工商業(yè)戶生產(chǎn)經(jīng)營所得”的超額累進(jìn)稅率進(jìn)行繳稅。自然人普通合伙人在股權(quán)投資收益為主的合伙企業(yè)中的所得是按照“個體工商業(yè)戶生產(chǎn)經(jīng)營所得”的超額累進(jìn)稅率進(jìn)行繳稅。
因此，要綜合其所得的性質(zhì)及合伙人的性質(zhì)進(jìn)行籌劃，同時也要考慮法人合伙人如果是自然人成立的，后續(xù)的分紅也需要再次繳納個人所得稅。在這種投資者性質(zhì)的確定中，需要考慮法人組織的合伙企業(yè)其實際的企業(yè)所得稅稅率可能享受的稅收優(yōu)惠政策，在進(jìn)行稅收籌劃的時候要充分考慮綜合稅負(fù)的比較。
4.合理利用稅前可抵扣費用
準(zhǔn)予扣除項目是合伙企業(yè)每一納稅年度發(fā)生的與取得應(yīng)納稅收入有關(guān)的所有必要和正常的成本、費用、稅金和損失。
合伙企業(yè)自然人投資者的費用扣除標(biāo)準(zhǔn)為42000元/年，對于合伙企業(yè)的投資者個數(shù)也沒有明確的要求，因此合伙企業(yè)也可以在明確分配比例的前提下增加自然人投資者的人數(shù)，增加相應(yīng)的費用扣除金額。
合理利用可抵扣的稅前項目，如將一些給員工的現(xiàn)金支出變成職工福利項目，充分?jǐn)U大稅前可抵扣的項目；企業(yè)的資金來源也可以多采用貸款融資等方式，減少自有資金的投入，合伙企業(yè)的財務(wù)費用也會增加。
5.利用注冊地域優(yōu)惠政策
地方稅收優(yōu)惠政策一直是私募基金選擇注冊地的重要考量。目前全國各地區(qū)基金注冊稅收有一定優(yōu)惠政策，可以經(jīng)過對比考量，利用地域優(yōu)惠政策。
以上是結(jié)合稅收政策及相關(guān)的稅收規(guī)定進(jìn)行的合理降低稅負(fù)的建議，在具體的執(zhí)行中，應(yīng)綜合考慮不同基金類型的運作特點、擬投資項目的類型，根據(jù)企業(yè)實際情況，由具有良好而豐富經(jīng)驗的稅務(wù)人員進(jìn)行設(shè)計稅收籌劃方案，盡可能地降低基金稅收成本。
（以上稅率、稅費需根據(jù)現(xiàn)有實際情況而定）
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